Фотографии трейдеров на фоне Феррари, список Forbes с инвестором Уорреном Баффеттом в первой пятерке, а также курсы по трейдингу и курсы по инвестированию. Думаю, всё это вам знакомо. Всё это мелькает в интернете в френдленте или просто в рекламе. Возникают вопросы: реально ли это? чем они занимаются? что для этого требуется? Сегодня мы с вами проведем границу между двумя понятиями: «трейдинг» и «инвестирование» и особенности каждого вида деятельности. А в конце заметки вы прочтёте мой совет, чем стоит заниматься, а чем — нет.
Часть 1. Определения
И трейдинг, и инвестирование — это операции на рынке ценных бумаг. В чем разница?
В трейдинге операции покупки/продажи обычно носят краткосрочный характер. Сегодня купили — завтра продали.
В инвестировании вложение денег происходит на срок от нескольких месяцев до нескольких лет.
Часть 2. На чем строится извлечение прибыли?
Деньги из воздуха не берутся! Чтобы в вашем кармане стало больше денег, нужно понять, за счёт чего они туда попадут.
Трейдер зарабатывает за счёт краткосрочных спекуляций. Ловит мелкие дисбалансы рынка, мелкие колебания. Может ловить последствия существенных новостей, оказавшись первым у кнопок «купить/продать». Много раз кусаем по чуть-чуть, за счёт этого плотно наедаемся.
Инвестор зарабатывает за счёт вложения денег в хорошие активы по низкой цене. Бьёт редко, но метко. Вложили деньги в завод — получаем прибыль от работы завода, его продукции. Словом, прибыль от бизнеса плюс прибыль от роста бизнеса.
Часть 3. Из чьего конкретного кармана деньги попадают в ваш?
В трейдинге вы работаете против других трейдеров. Согласитесь, за час новый завод не построить, ничего принципиально нового не создать. Поэтому цель ловли краткосрочных колебаний — выбить деньги из кармана других трейдеров. Оказаться быстрее или умнее большинства.
В инвестировании ситуация противоположная. Вкладываясь в акции Apple на пару лет, вы получаете прибыль от продажи айфонов и макбуков из кармана любителей «яблочной продукции». Прямая форма — дивиденды (доля прибыли от продаж айфонов каждые 3 месяца кладется в ваш карман). Косвенная форма — рост заводов, количества эпл сторов и т.п. Иначе говоря, прибыль от того, что Apple — это теперь не Джобс и Возняк в гараже, а огромная сеть и бренд с миллиардной прибылью, которая растет.
Часть 4. Сколько это занимает времени?
В трейдинге вы всё время находитесь в напряжении. Классика — это 6 больших мониторов, на каждом по несколько графиков. Ежедневно отслеживаем все важные новости плюс все важные графики. Рабочий день может занимать 8-10 часов.
На инвестирование обычно тратится несколько часов в месяц. Я рекомендую тратить полчаса в неделю. За это время просматривается, сколько у вас стало денег, не пора ли купить что-то новое, если цена упала до выгодного значения или же не пора ли продать что-то старое, если цена выросла, чтобы зафиксировать прибыль.
Часть 5. Какова статистика успешности трейдеров?
Вот здесь наступает кульминация сравнения. Дело в том, что лишь несколько процентов начинающих трейдеров становятся успешными. Желание быстро заработать (ведь стратегия ловли краткосрочных колебаний выглядит легко, правда?) приводит к попаданию в мясорубку. Начинающие трейдеры приходят на рынок, начинают ежеминутно метаться в поисках прибыли. Их с радостью разувают опытные трейдеры и роботизированные алгоритмы. Новички сливаются, их места занимают новые. Небольшой процент новичков всё же выживает, спустя какое-то время они становятся опытными. Необходимые факторы успеха: железная дисциплина, отсутствие эмоций, холодный расчет.
Часть 6. Какова статистика успешности инвесторов?
Чтобы быть успешным инвестором достаточно проявлять терпение и знать основы здравого смысла. По статистике за последние 100 лет для получения прибыли инвестору в 99.9% случаев было достаточно просто покупать акции самых крупных компаний и ждать несколько лет. Идея проста — мир развивается, технический прогресс движется семимильными шагами. С ростом компаний растут и их акции. И ваши деньги, если они в них вложены.
Часть 7. Кем лучше быть: трейдером или инвестором?
Вы прочитали больше половины заметки. Не возникло ли у вас ощущение, что сейчас будет однозначный ответ на этот вопрос?
Если возникло, то вы удивитесь. Так как однозначного ответа нет.
Трейдинг — это полноценная профессия. Очень сложная. Очень высок риск попасть в мясорубку. Но есть и шансы стать профессионалом. Если вы понимаете риски, необходимость целыми днями сидеть за компьютером и понимаете, что вероятность первого сценария намного выше вероятности второго, то почему бы и нет?
Если же вы хотите постепенно копить свой капитал в течение нескольких лет с 99% вероятностью его приумножения, тратя полчаса в неделю, то тогда вам больше подойдет инвестирование.
Резюме. Трейдинг и инвестирование — это две разных вселенных. Трейдинг — битва не на жизнь, а насмерть с другими волками (трейдерами) за прибыль 8-10 часов в день. Инвестирование — неторопливое хобби, разведение кроликов у себя дома, когда на подкормку тратится полчаса в неделю. Что выбрать? Решать вам. Главная рекомендация — осознавать, какой путь вы выбрали, и понимать, что ждет вас на этом пути.