Эта заметка будет полезна всем, кто инвестирует или планирует инвестировать на российском рынке акций. Применяем базовые основы экономики, чтобы увеличить прибыль от инвестирования на 5-10% годовых.
В экономической теории есть так называемая теория экономических циклов. Любой студент экономической специальности её учит еще на первых курсах. Суть в том, что экономика развивается по циклам: рост сменяется падением, затем падение снова переходит в рост.
Циклы бывают разной продолжительности. Так, немногим менее ста лет назад наш с вами соотечественник — Николай Кондратьев — придумал теорию длинных экономических циклов. К сожалению, гениального экономиста репрессировали и расстреляли во времена сталинского режима, а потом и вовсе забыли на его Родине. А вот за рубежом его работы нашли большое признание: такие признанные корифеи первой половины прошлого века как сам Йозеф Шумпетер частично основывали свои труды на результатах Кондратьева. Как патриоту своей страны, мне очень жаль, что ему не дали продолжить свою работу в СССР. Помимо длинных циклов есть и классические циклы, которые длятся 5-7 лет. Еще есть микроциклы по 1-2 года. Длительность цикла — это полное время, которое требуется, чтобы пройти от начала роста до конца падения.
Но давайте вернемся к тому, как инвестору заработать побольше, используя результаты трудов ученых-экономистов. Российский рынок акций отлично следует системе циклов. Каждый цикл длится примерно несколько месяцев. Основываясь на своей практике, могу сказать, что стоит ориентироваться на циклы в 3-6 месяцев.
Что это означает?
Это означает, что для максимизации вашей прибыли лучше всего покупать акции во время рыночных снижений, то есть когда цены упали. В среднем, такое происходит каждые 3-6 месяцев. Затем на каждом пике рынка вам нужно частично фиксировать прибыль, то есть каждые 3-6 месяцев продавать часть акций.
В чем психологическая сложность?
Применить метод не так просто как кажется. Пример: когда в начале февраля началось падение на рынке США и РФ, многие кричали, что это только начало падения, что нужно срочно продавать, пока все не обвалилось (кстати, посмотрите, что я писал ровно противоположную точку зрения и оказался прав: Реакция на кризис и страшилки). А нужно было делать все наоборот. Соответственно, в январе, когда российский рынок установил рекорд всех времен, мы с клиентами начали страховать портфель, что и позволило сохранить накопленное несмотря на февральское снижение рынков.
Многие бросаются на фондовый рынок не тогда, когда он падает, а тогда, когда он бурно растет. Это приводит к тому, что инвестирование происходит на перегретых рынках, акции покупаются по завышенным ценам. Конечно, они тоже принесут прибыль рано или поздно (статистика показывает, что если вы инвестируете в широкий портфель акций на 5-10 лет, то вы почти всегда в плюсе независимо от того, когда купили). Тем не менее, почему бы не покупать не по высоким ценам, а по низким?
Какие выводы можно сделать из этой заметки, чтобы увеличить свою инвестиционную прибыль?
1. На экономических рынках есть циклы, особенно на российском рынке акций
2. Покупать на российском рынке лучше тогда, когда все остальные паникуют, что «всё падает», а в новостях вы читаете фразы вида «рынок обновил минимумы за год»
3. Продавать на российском рынке лучше тогда, когда рынке на пике, а все остальные считают, что «они и дальше будут расти», т.е. когда вы читаете в СМИ «рынок обновил максимумы всех времен»
По моим оценам, применение этих принципов позволит вам зарабатывать на 5-10% годовых больше.